Chỉ số Dow Jones Future hoạt động tương tự như hợp đồng tương lai của Dow Jones Index. Thực tế, chỉ số DJ Future Index thường bị tác động bởi nhiều yếu tố. Trong quá trình đầu tư, bạn phải nắm bắt chính xác cơ chế vận hành của thị trường, phân bổ ngân sách khoa học, có kế hoạch phòng ngừa rủi ro. Bạn hãy cùng ConnextFX tìm hiểu kỹ hơn về chỉ số này nhé.
1. Chỉ số Dow Jones Future là gì?
Chỉ số Dow Jones Future được hiểu là chỉ số hợp đồng chứng khoán phái sinh dựa theo chỉ số chứng khoán Mỹ Dow Jones. Theo đó, hợp đồng phái sinh hay hợp đồng tương lai là dạng thỏa thuận mua bán cổ phiếu dựa theo mức giá xác định tại một thời điểm trong tương lai.
Thông thường, người ta sẽ tính toán giá trị cơ sở của hợp đồng ứng với chỉ số này dựa theo chỉ số công nghiệp Dow Jones. Đó là mức giá trung bình của 30 cổ phiếu đại diện cho 30 doanh nghiệp lớn nhất niêm yết trên sàn Nasdaq và New York.
Khi cần xem chỉ số DJ Future, bạn có thể cập nhật trực tiếp từ Google hoặc thông qua một số nền tảng như TradingView, Investing.
2. Cách thức hoạt động của Dow Jones Future
Cách thức vận hành của Dow Jones Future giống với dạng hợp đồng tương lai. Cụ thể, nhà đầu tư tham gia có thể tạo vị thế mua hoặc vị thế bán, thu lời từ chênh lệch mua bán thực tế.
Giả sử: Nhà đầu tư A cho rằng Dow Jones Index sẽ tăng trong 2 tháng tới. Vì vậy, nhà đầu tư này đã ký hợp đồng mua theo mức giá tại thời điểm hiện tại. Sau 2 tháng, giá tăng theo đúng dự đoán, nhà đầu tư A đã thu về lợi nhuận từ giao dịch mua bán theo hợp đồng đặt ký kết từ trước.
3. Yếu tố có thể tác động đến chỉ số Dow Jones Future
3.1. Chính sách của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ
Cục Dự trữ Liên bang Mỹ là định chế tài chính có sức ảnh hưởng lớn đến thị trường chứng khoán cũng như nhiều ngành nghề khác. Mỗi chính sách mới của cơ quan này đều tác động trực tiếp lên chỉ số Dow Jones Future.
Theo đó, chính sách nới lỏng theo hướng hạ lãi suất, tăng cường dòng tiền vào hoạt động sản xuất, phía doanh nghiệp sẽ hưởng lợi. Phản ánh cho bối cảnh tích cực này là sự tăng trưởng của Dow Jones Future Index.
Ngược lại, nếu FED tăng lãi suất, dòng tiền đổ vào sản xuất có xu hướng giảm. Khi đó, doanh nghiệp thường khó tiếp cận với nguồn vốn, khiến Dow Jones Future Index sụt giảm.
3.2. Báo cáo về nền kinh tế Mỹ
Nền kinh tế Mỹ luôn giữ vai trò đầu tàu trong nhiều thập kỷ qua. Các báo cáo cho thấy kết quả tích cực về tốc độ phát triển của nền kinh tế được xem như lực đẩy giá chỉ số Dow Jones Future tăng.
Trường hợp báo cáo cho thấy nền kinh tế Mỹ tăng trưởng kém, số lượng việc làm mới tạo ra thấp,…. nhà đầu tư dễ bị dao động, bán tháo khiến Dow Jones Future giảm.
3.3. Tình hình chính trị, kinh tế trong và ngoài nước Mỹ
Biến động chính trị, kinh tế trong và ngoài nước Mỹ đều có thể tác động ảnh hưởng đến chỉ số Dow Jones Future. Trước bất ổn chính trị, phần lớn nhà đầu tư đều lựa chọn kênh đầu tư an toàn. Thị trường cổ phiếu khi đó bị bao trùm bởi sắc đỏ.
Còn nếu nền kinh tế, chính trị ổn định, chỉ số Dow Jones Future thường không bị tác động mạnh. Đặc biệt khi nền kinh tế tăng trưởng tốt, chỉ số này sẽ tăng cao.
3.4. Tỷ giá của đồng USD
Tỷ giá đồng USD và chỉ số chứng khoán phái sinh Dow Jones có mối liên hệ với nhau tương đối chặt chẽ. Trong đó, đồng USD yếu hay tỷ giá thấp sẽ tạo lợi thế cho doanh nghiệp xuất khẩu, tạo hiệu ứng tích cực cho thị trường chứng khoán. 
Trường hợp đồng USD mạnh lên, hàng hóa xuất khẩu từ Mỹ thường kém cạnh tranh hơn bởi giá cao. Thị trường chứng khoán hay chỉ số Dow Jones Future lúc này có xu hướng giảm.
3.5. Báo cáo thường niên của những công ty trực thuộc Dow Jones
Mỗi doanh nghiệp trong danh sách cấu thành chỉ số Dow Jones Future có sức ảnh hưởng lớn. Báo cáo tài chính thường niên của các doanh nghiệp này tác động tương đối lớn đến chỉ số chứng khoán phái sinh Dow Jones.
Nếu như báo cáo cho thấy doanh nghiệp kinh doanh hiệu quả, kết quả này sẽ kéo chỉ số Dow Jones Future đi lên. Ngược lại, nếu báo cáo cho thấy kết quả kinh doanh không hiệu quả, nhà đầu tư có thể lựa chọn kênh đầu tư khác, bán tháo cổ phiếu khiến Dow Jones Future giảm.
4. Lưu ý trước khi giao dịch hợp đồng tương lai của Dow Jones Future
4.1. Thời gian giao dịch
Trước khi giao dịch hợp đồng tương lai của Dow Jones, bạn cần lưu ý tìm hiểu thời gian giao dịch. Theo quy định của phần lớn trong chứng khoán, hệ thống hợp đồng tương lai của Dow Jones được hỗ trợ giao dịch trong 6 ngày trong tuần (ngoại trừ ngày thứ 7).
Mỗi ngày, phiên giao dịch đầu tiên bắt đầu từ 8h30 sáng đến 15h. Sau đó, các sàn giao dịch thường tạm nghỉ từ 15h15 đến 15h30. Sau 15h30, nhà đầu tư có thể tiếp tục mua bán đến 16h15. Tiếp đó từ 17h00 đến 8h30 sáng ngày hôm sau, sàn giao dịch tiếp tục tạm nghỉ.
Với lịch mở cửa nêu trên, nhà đầu tư tại nhiều khu vực vẫn được hỗ trợ giao dịch ngoài giờ hành chính.
4.2. Phân loại hợp đồng
Hợp đồng của Dow Jones Future bao gồm 2 dạng cơ bản. Đó là hợp đồng E-mini và hợp đồng Micro E-mini.
- Hợp đồng E-mini: Tương ứng 1 điểm biến động, ứng với mỗi điểm tăng hoặc giảm là 5 USD.
- Hợp đồng Micro E-mini: Là dạng hợp đồng quy mô nhỏ, mỗi điểm biến động tăng hoặc giảm chỉ tương ứng 50 cent.
5. Khái quát quy trình đầu tư, giao dịch hợp đồng tương lai của Dow Jones Future
Sau đây là phần khái quát quy trình đầu tư, giao dịch hợp đồng tương lai của Dow Jones Future.
Bước 1: Tạo tài khoản
Trường hợp chưa có tài khoản giao dịch, bạn phải mở tài khoản trên một số sàn tại Mỹ. Nếu là nhà đầu tư nước ngoài, bạn cần mất thêm chút phí để mở tài khoản giao dịch. Khi đã có tài khoản, bạn có thể yêu cầu mở dịch vụ Future Contract của Dow Jones Future.
Bước 2: Lên chiến lược giao dịch
Đây là bước rất quan trọng. Nhà đầu tư có thu về lợi nhuận như kỳ vọng hay không phụ thuộc rất lớn vào chiến lược đề ra ban đầu. Trước khi xuống tiền, bạn nên dành thời gian nghiên cứu thị trường, cập nhật tin tức, chính sách tiền tệ của những định chế tài chính lớn như FED.
Ngoài ra, bạn phải lên kế hoạch phân bổ nguồn vốn, giao dịch một cách kỷ luật, tránh bị ảnh hưởng bởi hiệu ứng FOMO và FUD.
Bước 3: Tuân thủ quy định về mức ký quỹ
Khi giao dịch chứng khoán phái sinh, nhà đầu tư phải tuân thủ mức ký quỹ khi tạo vị thế mua hoặc bán hợp đồng tương lai. Bởi nếu không đáp ứng quy định về ký quỹ, bạn sẽ phải nhượng lại vị thế hợp đồng.
Bước 4: Đóng vị thế đúng lúc
Khi đóng vị thế, bạn phải cần tạo lệnh đối lập với vị thế đang nắm giữ. Giả sử bạn mua 10 hợp đồng Micro E-mini thì khi đóng vị thế, bạn cũng phải bán đi 10 hợp đồng Micro E-mini.
6. Có nên đầu tư vào Dow Jones Future không?
Đầu tư chứng khoán phái sinh hay Dow Jones Future luôn ẩn chứa yếu tố ẩn rủi ro. Thực tế, hợp đồng tương lai tương tự như công cụ hỗ trợ phòng ngừa rủi ro cho nhà đầu tư trước biến động giá. Tuy nhiên, khi đầu tư chứng khoán phái sinh, bạn phải bổ sung vốn ký quỹ theo quy định. Trường hợp không đủ nguồn lực tài chính, nhà đầu sẽ phải rủi ro phải nhường lại vị thế.
Nhìn chung, nếu muốn kiếm lời từ hoạt động đầu tư vào chỉ số Dow Jones Future hay chứng khoán phái sinh, bạn phải nắm rõ cách thức vận hành của thị trường. Đồng thời, không ngừng trau dồi kỹ năng phân tích, có kế hoạch quản lý vốn. Giải pháp an toàn cho nhà đầu tư là chỉ nên giao dịch theo khả năng tài chính, không mạo hiểm vay mượn để đầu tư chứng khoán phái sinh hay hợp đồng tương lai của Dow Jones Future.
Như vậy, ConnextFX vừa khái quát một vài kiến thức cần biết về chỉ số Dow Jones Future. Mong rằng từ phần chia sẻ này, bạn đã phần nào nắm rõ quy trình giao dịch cơ bản.
